大空头原型Michael Burry，反复提示AI泡沫风险，并公开做空英伟达和Palantir。目前的持仓情况，英伟达的做空仓位是9月30日前建立的，目前大概率浮亏中…….
- 有时候，我们看到了泡沫；
- 有时候，我们需要做些什么；
- 有些时候，唯一赢的心态是“不玩”
目前的持仓状态：
很大一部分都是权利金，也就是几千万美金，去赌两只ai大牛下跌，如果赢则利润放大；如果输则，最多几千万美金。对于他这个体量而言，是一个盈亏比优秀的交易吧。
目前的美股ai交易，非常明确的进入的第二阶段：即
1、AI相关的应用，比如亚马逊等，明显比英伟达走的更强；
2、有句话怎么说来着，AI的尽头是电力，没错～～～这一波炒的目标是：电力设备。至少欧美目前电力缺口比较大，所以，在炒作这个预期。包括A股也一样，因为很多电力设备出海了，拥有全球比较低价，和规模的产业。我举个例子吧：
举个例子吧：
比如英伟达去沙特投资AI基建：
当地时间 5 月 13 日，美国总统唐纳德·特朗普对沙特阿拉伯王储兼首相穆罕默德·本·萨勒曼·本·阿卜杜勒-阿齐兹·阿勒沙特殿下进行的国事访问期间，NVIDIA 创始人兼首席执行官黄仁勋表示，此次合作将利用主权 AI 基础设施和专业能力，推动沙特阿拉伯跻身全球超大规模 AI 领导者行列。
黄仁勋表示：“AI 如同电力和互联网，是每个国家必不可少的基础设施。我们正在与 HUMAIN 公司一起为沙特阿拉伯的民众和企业建设 AI 基础设施，帮助沙特阿拉伯实现其宏伟愿景。”
紧接着特变电工8月宣布拿到沙特的大额电力设备订单：
2025年8月28日公告中标沙特电力公司164亿元超高压设备采购项目，涉及179台超高压变压器、108台电抗器和391台高压变压器。合同执行期7年，最低执行量70%（115亿元）。项目采用”本地化采购”模式，特变电工将在沙特建设生产基地，初期由中国工厂供货，待沙特工厂投产后转为本地供应
本质上还是围绕着英伟达产业链布局，只不过这一次变成了电力设备而已……
当目前为止，AI对流动性非常之敏感…..一旦流动性再次枯竭，我认为即便AI非常强，也难以抵挡流动性的暴击。关注11月中旬这个时间点，因为美政府选择是否开门……..有些华尔街的老油条，开始复刻08年的剧本了，就比如说，德银开始找途径对冲AI算力的贷款规模了，非常类似次级债的那种做法；相当于什么？对财务开始做防火墙了。
AI增长这么好，为什么要做对冲？大空头表示：微微一笑……
目前全球资本市场的繁荣建立在AI，这个基石上。一旦ai业绩增速放慢，届时，全球股市乃至资本市场将迎来血风腥雨。
于2025年11月6日 家中
